이자만 납부 대출(Interest-only loan)

이자만 납부 기간의 상환액은 잔액에 월 금리를 곱한 값입니다. 원금은 전혀 갚지 않으므로, 주택 지분(에퀴티)은 계약금(다운페이먼트), 자발적 추가 상환, 집값 상승으로만 늘어납니다.

계산 예시. 차입자가 $500,000, 30년 대출을 예시 금리 6%로 받고, 이자만 납부 기간은 10년입니다. 처음 10년의 상환액은 $500,000 × 0.5% = 월 $2,500입니다. 11년 차부터는 $500,000 전액을 남은 20년에 걸쳐 상환해야 하므로 상환액이 약 $3,582로, 약 43% 늘어납니다. 같은 금리의 30년 원리금 분할상환 대출이었다면 처음부터 약 $2,998였을 것입니다.

이자만 납부 구조는 고정금리와 변동금리 형태 모두에 있습니다. 주로 점보 대출과 non-QM 프로그램에서 제공되는데, 이자만 납부 기능이 있는 대출은 일반적으로 적격 모기지(QM) 정의에서 벗어나기 때문입니다. 소득이 불규칙해 원금을 목돈으로 갚는 차입자나 현금 흐름을 중시하는 투자자에게 맞을 수 있습니다. 핵심 위험은 상환액 급증과, 집값이 내려갈 경우 지분이 거의 없다는 점이 겹치는 것입니다. 이자만 납부 모기지 계산기로 두 상환액을 모두 확인할 수 있습니다.